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选择开放式基金的三个标准


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  股指冲关成功,牛市基本确立。借力行情东风,各大基金公司纷纷扬帆出海,推出了多只偏股型开放式基金新品,老百姓在挑选基金时很难取舍。就这一问题,记者采访了湘财荷银基金的专家,将他们的意见综述如下,供读者参考。

  首先,要考虑基金公司的历史业绩。这方面最权威往往是第三方评级机构的观点。现在各种机构对中国基金业的评级、评奖越来越多,专家表示,不妨关注那些国际知名评级机构的评选结果。像晨星(MorningStar)和理柏(Lipper)这样的全球知名基金评级机构,他们的评级方法和数据库更系统和全面,也更注重品牌的公信力。因此荣膺这两家机构奖项的基金公司往往有较强的实力。

  其次,考察基金公司的过往业绩时,要特别关注较长时间内的持续业绩。过往业绩是衡量基金公司投资管理水平的重要指标,长期当中持续稳健的业绩很大程度上排除了偶然因素,更能体现业绩的“含金量”。一周、一个月、三个月的业绩不能完全说明问题,在乎一时的业绩起伏容易让投资人忽视在长期当中持续领先的基金公司,忽视了基金长期投资的优势。从2006年开始,国内基金业评奖机构对基金的持续业绩给予更多的关注,为最近两年、三年中业绩持续领先的基金设置了压轴大奖。投资者不妨借鉴专业机构的这种甄选标准。

  最后,了解基金投资策略。要想挑选到一只好的基金,也应该对基金的投资策略有所了解。目前中国股市和宏观经济的关联度越来越高,有的新品基金在设定策略时注重结合未来中国经济转型的大趋势,有的基金在股票选择时提出了新经济形势下判断优质公司的新标准,这些都是值得关注的。(李圆)

 
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